What’s next for global construction equipment sales in 2024 ?
03/04/24-FR-English-NL-footer
Quelle est la prochaine étape pour les ventes mondiales de matériel de construction en 2024 ?
Le marché mondial des équipements de construction devrait chuter de 8 % cette année pour atteindre 1,08 million d’unités, après une baisse de 7 % en 2023 et une baisse de 6 % en 2022, selon la société spécialisée d’études de marché et de prévisions Off-Highway Research.
Matériel de construction Les ventes de matériel de construction devraient diminuer, mais à partir de niveaux historiquement élevés
L’entreprise a souligné que ces baisses surviennent après le volume anormalement élevé de machines vendues en 2021 et le décrit comme un « retour à la normale », plutôt que comme un problème sérieux avec le marché ou les facteurs qui le motivent.
Chris Sleight, directeur général de Off-Highway Research, a déclaré : « Le secteur des équipements de construction est un marché cyclique. Les ralentissements s’accompagnent normalement d’une baisse à deux chiffres des ventes d’équipements d’une année sur l’autre. Trois années de baisse à un chiffre classent définitivement le réajustement actuel comme un atterrissage en douceur.»
Les ventes devraient reprendre dans toutes les régions à partir du milieu des années 2020 et la tendance de croissance à long terme du secteur devrait signifier que les volumes extraordinaires réalisés en 2021 pourraient être retrouvés vers la fin de la décennie dans le cadre d'un cycle cyclique normal et durable. croissance.
Ventes de matériel de construction en Chine
Après deux années de ventes anormalement élevées en 2020 et 2021 grâce aux dépenses de relance, le marché chinois s’est effondré en 2022 avec une baisse de 39 %. Cela n’est pas uniquement dû à l’épuisement des fonds de relance. L’impact a été aggravé par les turbulences dans le secteur immobilier chinois, associées aux difficultés du pays à faire face à la pandémie de Covid. Une nouvelle baisse de 38 % a suivi en 2023, alors que les problèmes de baisse des prix et d’augmentation des créances douteuses dans le segment immobilier ont continué de se manifester.
Une nouvelle baisse des ventes de 4 % est attendue en 2024, ce qui signifie essentiellement le point bas du marché et constitue sans doute le meilleur scénario pour le pays. D’autres mauvaises nouvelles et l’insolvabilité des promoteurs immobiliers pourraient faire baisser encore davantage le marché de l’équipement.
Ventes de matériel de construction en Europe
L’année dernière a démarré en force en Europe, avec des ventes dynamiques grâce au carnet de commandes de 2022. Au milieu de l’année, ceux-ci étaient en grande partie honorés et le marché semblait ralentir, notamment en termes de prises de commandes. Cependant, les ventes au détail ont raisonnablement bien résisté et, par conséquent, le marché européen a maintenu le niveau élevé de ventes observé en 2022.
Les résultats pour 2023 ont été meilleurs que prévu au second semestre de l’année dernière, lorsqu’il avait été signalé que les prises de commandes étaient en forte baisse. Cependant, il semble probable qu'il y ait une baisse des ventes cette année, et Off-Highway Research estime une baisse de 6 %.
Ventes de matériel de construction en Inde
Avec une hausse de 21 % des ventes d’équipements, 2023 est l’année où le marché indien rebondit enfin. La forte hausse de l’année dernière a porté la demande à 4 % au-dessus du volume record précédent, enregistré cinq ans plus tôt.
Les élections générales de cette année vont perturber l’industrie – comme c’est toujours le cas – et une baisse des ventes de 10 % est attendue en conséquence. Cependant, alors que l’Inde continue d’investir dans les infrastructures (quel que soit le résultat des élections), la croissance à long terme des ventes d’équipements devrait se poursuivre et le record de l’année dernière devrait être à nouveau dépassé en 2027.
Ventes de matériel de construction au Japon
La hausse de 7 % observée l’année dernière sur le marché japonais de l’équipement a été inhabituellement forte pour le pays. Il est plus courant de voir la demande évoluer d’un ou deux points de pourcentage par an.
Il est prévu que les investissements publics continueront d’être forts en 2024, ce qui devrait à son tour stimuler une nouvelle hausse de 1 à 2 % des ventes d’équipements nationaux. Un ralentissement devrait s'ensuivre, mais, compte tenu du marché japonais généralement stable, il devrait être modeste.
Ventes de matériel de construction en Amérique du Nord
L’Amérique du Nord a connu une troisième année consécutive de ventes d’équipements record en 2023, avec une augmentation de 6 %. Dans une certaine mesure, cela représente une réalisation des commandes passées en 2022, mais les moteurs sous-jacents des ventes d’équipements ont été très bons dans la région l’année dernière. La construction de logements a légèrement ralenti en réponse à la hausse des taux d’intérêt, mais est restée à un niveau historiquement élevé.
La loi CHIPS et la tendance générale à la relocalisation de la production ont entraîné une forte augmentation de la construction d’usines, tandis que les effets du plan de relance post-pandémique et de la loi sur la réduction de l’inflation ont entraîné une augmentation des dépenses d’infrastructure.
On s’attend généralement à une baisse du marché cette année, à mesure que les effets économiques ponctuels se dissiperont et que la demande se calmera après trois années sensationnelles. La perspective d’une élection présidentielle pourrait également ébranler la confiance des consommateurs. Cependant, même si les ventes chutent de 10 % par rapport aux prévisions, ce sera toujours la troisième meilleure année de l’histoire du marché en termes de nombre de machines vendues.
Ventes de matériel de construction en Amérique du Sud
Après une forte croissance pendant la pandémie, le marché des équipements de construction en Amérique du Sud a reculé de 21 % en 2023. Le contexte historique est que les ventes réalisées en 2022 ont représenté un record, et un retour au dynamisme très bienvenu pour un marché qui avait été anormalement faible pendant près d’une décennie.
Le Brésil est le moteur économique de la région et la faiblesse des années 2010 était due à la paralysie du secteur de la construction du pays causée par le scandale de corruption de Petrobras. Même si certains des plus petits marchés de la région se sont bien développés au cours de cette période, leur croissance n’a pas suffi à compenser la dépression des ventes d’équipements de construction au Brésil.
Les prévisions pour cette année tablent sur une augmentation des ventes de 3 % dans la région. Le Brésil devrait connaître un modeste rebond et une légère croissance supplémentaire est attendue au Chili et au Pérou. La Colombie connaîtra un nouveau réajustement vers des niveaux plus durables, et la seule mauvaise nouvelle viendra en Argentine, où une inflation extrêmement élevée devrait faire baisser le marché de plus de 40 %.
Ventes de matériel de TP dans le Reste du monde
Les ventes dans le reste du monde ont chuté de 8 % en 2023, avec une nouvelle baisse de 14 % prévue pour cette année. Les plus grands marchés émergents sont généralement des producteurs de matières premières et, par conséquent, les ventes d'équipements augmentent et diminuent en fonction de la demande de matériaux et des prix.
Le moteur des prix des matières premières tend à rendre les ventes d’équipements dans le reste du monde plus volatiles que sur d’autres marchés. Les prévisions pour les marchés du reste du monde reposent sur l’hypothèse selon laquelle les pressions inflationnistes actuelles des dernières années continueront de s’atténuer en 2024 et 2025, ce qui entraînera une baisse de la demande de matières premières et donc des équipements permettant de les extraire dans les grandes économies émergentes.
Une discussion complète des performances et des perspectives de chaque région est disponible dans la nouvelle série de revues annuelles publiées par Off-Highway Research.
NJC.© Info Off-Highway Research
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03/04/24-English
What’s next for global construction equipment sales in 2024 ?
he global construction equipment market is expected to fall 8% this year to 1.08 million units, following the 7% decline of 2023 and 6% drop in 2022, according to specialist market research and forecasting company, Off-Highway Research.
Construction equipment Construction equipment sales are set to decline, but this will be from historically high levels
The company highlighted that these declines come after the abnormally high volume of machines sold in 2021 and describes it as a ‘return to normal’, rather than there being a serious problem with the market or the factors which drive it.
Off-Highway Research managing director, Chris Sleight said, “The construction equipment industry is a cyclical market. Downturns normally come with double-digit percentage falls in year-on-year equipment sales. Three years of single digit declines definitely classify the current readjustment as a soft landing.”
Sales are expected to pick up across all regions from the mid-2020s onwards and the long-term growth trend for the industry should mean that the extraordinary volumes achieved in 2021 might be regained towards the end of the decade as part of normal and sustainable cyclical growth.
Construction equipment sales in China
After two years of abnormally high sales in 2020 and 2021 thanks to stimulus spending, the Chinese market collapsed in 2022 with a 39% decline. This was not only due to the stimulus money running out. The impact was compounded by turbulence in the Chinese real estate sector, coupled with the country’s difficulties in getting to grips with the Covid pandemic. A further 38% fall followed in 2023 as the issues of falling prices and mounting bad debts in the real estate segment continued to manifest themselves.
A further 4% decline in sales is expected in 2024, which essentially signifies the market bottoming-out and is arguably the best case scenario for the country. More bad news and insolvency among property developers could push the equipment market down even further.
Construction equipment sales in Europe
Last year started strongly for Europe, with brisk sales thanks to the backlog of orders from 2022. By the middle of the year these had largely been fulfilled and the market was seen to slow – particularly in terms of the order intake. However, retails held up reasonably well and as a result the European market maintained the high level of sales which had been seen in 2022.
The outcome for 2023 was better than had been anticipated in the second half of last year, when it was reported that order intake was dipping sharply. However, it seems likely that there will be a downturn in sales this year, and Off-Highway Research puts it at a 6% decline.
Construction equipment sales in India
With its 21% rise in equipment sales, 2023 was the year that the Indian market finally bounced back. Last year’s steep rise took demand to 4% above the previous record volume, which was seen five years earlier.
This year’s general election will disrupt the industry – as it always does – and a 10% decline in sales is expected as a result. However, with India continuing to invest in infrastructure (regardless of the election result), long-term growth in equipment sales is expected to continue, and last year’s record high is expected to be surpassed again in 2027.
Construction equipment sales in Japan
The 7% rise seen in Japan’s equipment market last year was an unusually steep one for the country. It is more common to see demand move by one or two percentage points per year.
It is anticipated that public investment will continue to be strong in 2024, which should in turn stimulate a further 1-2% rise in domestic equipment sales. A downturn is expected to follow, but, in keeping with the generally stable Japanese market, is expected to be modest.
Construction equipment sales in North America
North America enjoyed a third consecutive year of record equipment sales in 2023, with a 6% increase. To some extent this represented a fulfilment of orders placed in 2022, but the underlying drivers of equipment sales were very good in the region last year. House building slowed slightly in response to rising interest rates, but still stayed at a historically high level.
The CHIPS act and the general move to reshoring of production drove a surge in factory construction, while the effects of the post-pandemic stimulus plan and the Inflation Reduction Act drove an increase in infrastructure spending.
The market is widely expected to fall this year, as the one-off economic effects pass and demand cools following three sensational years. The prospect of a presidential election could also dent consumer confidence. However, even if sales fall by the 10% forecast, it will still be the third best year in the market’s history in terms of the number of machines sold.
Construction equipment sales in South America
After strong growth during the pandemic, the construction equipment market in South America declined 21% in 2023. The historic context of this is that the sales achieved in 2022 represented a record high, and a very welcome return to buoyancy for a market which had been unnaturally weak for almost a decade.
Brazil is the economic motor of the region and the weakness during the 2010s was due to the paralysis of the country’s construction industry caused by the Petrobras bribery scandal. Even though some of the region’s smaller markets developed well during this period, their growth was not enough to offset the depression in Brazilian construction equipment sales.
The forecast for this year is for a 3% increase in sales across the region. Brazil is expected to enjoy a modest rebound and further slight growth is expected in Chile and Peru. Colombia will see a further readjustment back to more sustainable levels, and the only bad news will be in Argentina, where extremely high inflation is expected to pull the market down by more than 40%.
Construction equipment sales in the Rest of the world
Sales in the rest of the world fell 8% in 2023, with a further 14% decline anticipated for this year. The biggest emerging markets tend to be commodity producers, and as a result, equipment sales rise and fall depending on demand for materials and pricing.
The driver of commodity prices tends to make equipment sales in the rest of the world more volatile than in other markets. The forecast for rest of the world markets is based on the premise that the current inflationary pressures of the last few years will continue to recede in 2024 and 2025, driving down demand for commodities and therefore the equipment to extract them in the large emerging economies.
Full discussion of each region’s performance and outlook is available in Off-Highway Research’s newly published set of Annual Reviews.
NJC.© Info Off-Highway Research
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03/04/24-NL
Wat is de toekomst voor de wereldwijde verkoop van bouwmachines in 2024 ?
Volgens het gespecialiseerde marktonderzoeks- en voorspellingsbureau Off-Highway Research zal de mondiale markt voor bouwmaterieel dit jaar naar verwachting met 8% dalen tot 1,08 miljoen eenheden, na de daling van 7% in 2023 en 6% in 2022.
Bouwmaterieel De verkoop van bouwmaterieel zal naar verwachting dalen, maar dit zal vanaf een historisch hoog niveau zijn
Het bedrijf benadrukte dat deze dalingen het gevolg zijn van het abnormaal hoge aantal verkochte machines in 2021 en beschrijft dit als een ‘terugkeer naar normaal’, in plaats van dat er sprake is van een ernstig probleem met de markt of de factoren die deze aandrijven.
Chris Sleight, algemeen directeur van Off-Highway Research, zei: “De bouwmaterieelindustrie is een cyclische markt. Dalingen gaan normaal gesproken gepaard met een daling met dubbele cijfers in de verkoop van apparatuur op jaarbasis. Drie jaar van dalingen met enkele cijfers classificeren de huidige aanpassing definitief als een zachte landing.”
Verwacht wordt dat de omzet vanaf medio 2020 in alle regio's zal aantrekken en de langetermijngroeitrend voor de sector zou moeten betekenen dat de buitengewone volumes die in 2021 werden gerealiseerd tegen het einde van het decennium zouden kunnen worden herwonnen als onderdeel van normale en duurzame cyclische omstandigheden. groei.
Verkoop van bouwmachines in China
Na twee jaar van abnormaal hoge verkopen in 2020 en 2021 dankzij stimuleringsuitgaven, stortte de Chinese markt in 2022 in met een daling van 39%. Dit kwam niet alleen doordat het stimuleringsgeld opraakte. De impact werd nog verergerd door de turbulentie in de Chinese vastgoedsector, in combinatie met de moeilijkheden van het land om grip te krijgen op de Covid-pandemie. In 2023 volgde een verdere daling van 38%, omdat de problemen van dalende prijzen en oplopende schulden in de vastgoedsector zich bleven manifesteren.
In 2024 wordt een verdere daling van de omzet met 4% verwacht, wat in wezen betekent dat de markt het dieptepunt heeft bereikt en misschien wel het beste scenario voor het land is. Meer slecht nieuws en insolvabiliteit onder projectontwikkelaars zouden de apparatuurmarkt nog verder kunnen doen dalen.
Verkoop van bouwmachines in Europa
Vorig jaar begon sterk voor Europa, met een stevige omzet dankzij de achterstand aan orders uit 2022. Halverwege het jaar waren deze grotendeels vervuld en was er sprake van een vertraging van de markt – vooral wat betreft de orderintake. De detailhandel hield echter redelijk goed stand en als gevolg daarvan handhaafde de Europese markt het hoge omzetniveau van 2022.
De uitkomst voor 2023 was beter dan in de tweede helft van vorig jaar werd verwacht, toen werd gemeld dat de orderintake sterk daalde. Het lijkt echter waarschijnlijk dat er dit jaar een omzetdaling zal optreden, en Off-Highway Research schat deze daling op 6%.
Verkoop van bouwmachines in India
Met een stijging van de verkoop van apparatuur met 21% was 2023 het jaar waarin de Indiase markt eindelijk herstelde. Door de sterke stijging van vorig jaar kwam de vraag uit op 4% boven het vorige recordvolume van vijf jaar eerder.
De algemene verkiezingen van dit jaar zullen de sector ontwrichten – zoals altijd – en als gevolg daarvan wordt een omzetdaling van 10% verwacht. Nu India echter blijft investeren in infrastructuur (ongeacht de verkiezingsuitslag), zal de langetermijngroei van de verkoop van apparatuur naar verwachting aanhouden, en wordt verwacht dat het record van vorig jaar in 2027 opnieuw zal worden overtroffen.
Verkoop van bouwmachines in Japan
De stijging van 7% op de Japanse apparatuurmarkt vorig jaar was ongewoon steil voor het land. Het komt vaker voor dat de vraag met één of twee procentpunten per jaar verandert.
Er wordt verwacht dat de overheidsinvesteringen in 2024 sterk zullen blijven, wat op zijn beurt een verdere stijging van 1-2% van de verkoop van huishoudelijke apparatuur zou moeten stimuleren. Er wordt verwacht dat er een neergang zal volgen, maar deze zal, in overeenstemming met de over het algemeen stabiele Japanse markt, naar verwachting bescheiden zijn.
Verkoop van bouwmachines in Noord-Amerika
Noord-Amerika kende in 2023 voor het derde opeenvolgende jaar een recordverkoop van apparatuur, met een stijging van 6%. Tot op zekere hoogte vertegenwoordigde dit de uitvoering van bestellingen die in 2022 waren geplaatst, maar de onderliggende factoren voor de verkoop van apparatuur waren vorig jaar in de regio zeer goed. De woningbouw vertraagde enigszins als reactie op de stijgende rente, maar bleef nog steeds op een historisch hoog niveau.
De CHIPS-wet en de algemene stap naar het terugbrengen van de productie zorgden voor een sterke stijging van de fabrieksbouw, terwijl de effecten van het post-pandemische stimuleringsplan en de Inflation Reduction Act voor een stijging van de infrastructuuruitgaven zorgden.
Er wordt algemeen verwacht dat de markt dit jaar zal dalen, nu de eenmalige economische effecten voorbij zijn en de vraag na drie sensationele jaren afkoelt. Het vooruitzicht van presidentsverkiezingen zou ook het consumentenvertrouwen kunnen aantasten. Maar zelfs als de omzet met de voorspelde 10% daalt, zal dit nog steeds het derde beste jaar in de geschiedenis van de markt zijn in termen van het aantal verkochte machines.
Verkoop van bouwmachines in Zuid-Amerika
Na een sterke groei tijdens de pandemie daalde de markt voor bouwmachines in Zuid-Amerika in 2023 met 21%. De historische context hiervan is dat de in 2022 behaalde verkopen een recordhoogte vertegenwoordigden, en een zeer welkome terugkeer naar het drijfvermogen voor een markt die voorheen al bijna tien jaar onnatuurlijk zwak.
Brazilië is de economische motor van de regio en de zwakte in de jaren 2010 was te wijten aan de verlamming van de bouwsector van het land, veroorzaakt door het omkopingsschandaal van Petrobras. Hoewel enkele van de kleinere markten in de regio zich in deze periode goed ontwikkelden, was hun groei niet voldoende om de daling van de verkoop van bouwmaterieel in Brazilië te compenseren.
De voorspelling voor dit jaar is een omzetstijging van 3% in de hele regio. Brazilië zal naar verwachting een bescheiden herstel laten zien en er wordt een verdere lichte groei verwacht in Chili en Peru. Colombia zal een verdere aanpassing naar duurzamere niveaus zien, en het enige slechte nieuws zal uit Argentinië komen, waar de extreem hoge inflatie naar verwachting de markt met meer dan 40% zal doen dalen.
Verkoop van bouwmachines in de rest van de wereld
In de rest van de wereld daalde de omzet in 2023 met 8%, terwijl voor dit jaar nog een daling van 14% wordt verwacht. De grootste opkomende markten zijn doorgaans grondstoffenproducenten, en als gevolg daarvan stijgt en daalt de verkoop van apparatuur, afhankelijk van de vraag naar materialen en prijzen.
De drijvende kracht achter de grondstoffenprijzen zorgt ervoor dat de verkoop van apparatuur in de rest van de wereld volatieler is dan op andere markten. De voorspelling voor de rest van de wereldmarkten is gebaseerd op de vooronderstelling dat de huidige inflatiedruk van de afgelopen jaren in 2024 en 2025 zal blijven afnemen, waardoor de vraag naar grondstoffen en daarmee de apparatuur om deze te winnen in de grote opkomende economieën zal afnemen.
Een volledige bespreking van de prestaties en vooruitzichten van elke regio is beschikbaar in de nieuw gepubliceerde jaaroverzichten van Off-Highway Research.
NJC.© Info Off-Highway Research
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Date de dernière mise à jour : 02/04/2024